بر اساس آمار و پیشبینیهای مراکز رسمی، ساختار سنی جمعیت ایران در سالهای آینده از یک ساختار جوان به سالخورده تغییر خواهد کرد. این تغییر ساختار در کنار دغدغههای ناشی از چالشهای دوران بازنشستگی در میان کارکنان، نگرانیهایی که از گذشته تا کنون ذهن افراد را به خود مشغول ساخته، نیاز به خدمات بیمهای، رفاه اجتماعی و طرحهای بازنشستگی را در آینده بهصورت چشمگیر افزایش خواهد داد.
کارفرمایان نیز، بهطور طبیعی، تحت تأثیر این روند قرار خواهند گرفت؛ و بسیاری از ایشان تلاش خواهند کرد تا در راستای حفظ نیروهای کارآمد خود، علاوه بر سایر مزایایی که در اختیار کارمندان خود قرار میدهند، طرحهای بازنشستگی را بهعنوان عاملی مهم و کارآمد در نظر بگیرند.
در راستای ارائۀ راهکاری برای چالشها و نیازهای بالا، سازمان بورس و اوراق بهادار، بهتازگی امکان ارائۀ خدمات جدیدی را در قالب «صندوقهای بازنشستگی تکمیلی»، به برخی از نهادهای تحت مدیریت خود داده است تا با انعقاد قرارداد با کارفرمایان واجد شرایط، در ساختاری شفاف و قانونمند، امکان حفظ ارزش دارایی کارمندان در زمان بازنشستگی و خلق ثروت برای ایشان را در بلندمدت فراهم کند.
- گروه آگاه با توجه به دغدغهی ناشی از دوران بازنشستگی، و تلاش برای ارائۀ راهکار در این راستا، قصد دارد صندوق بازنشستگی تکمیلی خود را با نام «اندوخته» تأسیس کند.
- صندوق های سرمایهگذاری بازنشستگی تکمیلی با این هدف پا به میدان گذاشتهاند که با مدیریت حرفهای و هدفمند، ضمن ایجاد تنوع در ترکیب داراییها، کسب بازدهی مناسب برای دوران بازنشستگی را محقق سازند.
اما سؤالی که مطرح میشود این است که صندوقهای سرمایهگذاری بازنشستگی تکمیلی چه تعریفی دارند و چگونه عمل میکنند. این صندوقها از جمله ابزارهای نوین سرمایهگذاری غیرمستقیم در بازار سرمایهاند که در راستای منتفع کردن همهی ذینفعان، از جمله کارفرمایان، نیروی انسانی و سایر سرمایهگذارانی که بهدنبال بهرهمندی از مزایای سرمایهگذاری در این صندوقها در میانمدت و بلندمدت هستند، تدوین شدهاند. هدف از تشکیل این صندوقها، فراهم نمودن مزایای تکمیلی برای سرمایهگذار در مقطع بازنشستگی، یا سایر مقاطع، از طریق جمعآوری وجوه از سرمایهگذاران و اختصاص آنها به خرید انواع اوراق بهادار به منظور کاهش ریسک سرمایهگذاری، بهرهگیری از صرفهجوییهای ناشی از مقیاس و تأمین منافع سرمایهگذاران است.
این صندوقها علاوه بر رفع دغدغهی نیروی انسانی، و سایر سرمایهگذاران، پیرامون دوران بازنشستگی و رفع چالشهای آن، زمینهای فراهم میآورند تا کارفرمایان بتوانند در راستای حفظ نیروی انسانی کارآمد خود قدمهای تأثیرگذاری بردارند. همچنین ساختار قانونمند و شفاف این صندوقها و فعالیتشان مطابق با قوانین و مقررات نهادهای مالی تحت نظارت سازمان بورس و اوراق بهادار از جمله دلایلی است که میتواند نگرانیهای مربوط به سرمایهگذاری در این صندوقها را برطرف سازند. نظارت مستمر در راستای انطباق عملیات این صندوقها مطابق با مفاد اساسنامه و امیدنامهی مصوبشان، و تعریف ارکان نظارتی از جمله حسابرس، متولی و بازرسان سازمان بورس و اوراق بهادار و الزام به اطلاعرسانی در مورد نحوهی سرمایهگذاری منابع، ترکیب داراییها و خالص ارزش روز داراییهای صندوق از عوامل بااهمیت و تأثیرگذاری است که میتواند اطمینان خاطر لازم را برای سرمایهگذاری در این صندوقها فراهم آورد.
در نظر گرفتن استانداردهای بالا برای تصدی سمت مدیریت این صندوقها توسط سازمان بورس و اوراق بهادار، از دیگر مواردی است که سبب میشود تا مدیریت ریسک بهخوبی انجام شده و با تخصیص مناسب داراییها، امکان تنوعبخشی در سبد سرمایهگذاری به منظور پوشش تورم و ایجاد سودآوری در بلندمدت امکانپذیر شود.
جایگاه مهم صندوقهای بازنشستگی تکمیلی در مقیاس جهانی، ارزش حدوداً ۵۵ تریلیون دلاری ارزش سرمایهگذاری مرتبط با بازنشستگی در ایالات متحده آمریکا، نشان از اهمیت آنها در بسیاری نقاط جهان است. صندوقهای بازنشستگی بهتنهایی حدود ۲۰ تا ۳۰ درصد از کل بازار سهام را در اختیار دارند و علاوه بر این، صندوقهای بازنشستگی سهم قابل توجهی از بازار اوراق قرضه و سایر ابزارهای مالی را نیز به خود اختصاص دادهاند.
این ارقام نشاندهندهی اهمیت و نقش بزرگ صندوقهای بازنشستگی در اقتصاد و بازار مالی آمریکا است. این صندوقها نهتنها برای تأمین امنیت مالی بازنشستگان، بلکه به عنوان یکی از ستونهای اصلی بازار سرمایه و اقتصادی کشور، عمل میکنند.
لازم به ذکر است بسیاری از کارفرمایان به پرداختهای کارمندان به صندوقهای بازنشستگی مشارکت میکنند. این مشارکتها میتواند شامل تطبیق کامل یا جزئی مبلغ پرداختی کارمندان باشد که میتواند به افزایش سریعتر پسانداز بازنشستگی کمک کند. این افزایش پسانداز به کارمندان کمک میکند تا درآمد پایدار و منظم برای دوران بازنشستگی خود داشته باشند، که میتواند به مدیریت بهتر هزینهها و تأمین زندگی با کیفیت در دوران بازنشستگی کمک کند.
صندوقهای بازنشستگی در ایران معمولاً به نهادهای دولتی و عمومی تعلق داشته و مدیریت دارایی در آنها میتواند متفاوت باشد. صندوق های سرمایهگذاری بازنشستگی تکمیلی اما با این هدف پا به میدان گذاشتهاند که با مدیریت حرفهای و هدفمند، ضمن ایجاد تنوع در ترکیب داراییها، کسب بازدهی مناسب برای دوران بازنشستگی را محقق سازند.
گروه آگاه با توجه به دغدغهی ناشی از دوران بازنشستگی، و تلاش برای ارائۀ راهکار در این راستا، قصد دارد صندوق بازنشستگی تکمیلی خود را با نام «اندوخته» تأسیس کند. حضور گروه آگاه در این زمینه، با توجه به عملکرد مناسب مدیریت دارایی این مجموعه در طول بالغ بر ۱۶ سال سابقۀ خدمات و کسب بازدهی بیش از ۰۰۰,۷۲ درصدی صندوق مشترک آگاه، نویدبخش عملکرد قابل قبول صندوق اندوخته و رفع بخشی از مسائل و مشکلات حوزهی بازنشستگی خواهد بود.
